Как правильно составить финансовый план человеку, который стремится упорядочить собственные финансы и выгодно инвестировать излишек?

Добрый день!

В одном из номеров журнала "Деньги", я давал интервью по вопросу рекомендаций, относительно финансового плана и основных критериев при инвестировании личных денег. Ниже, приведена полная версия рекомендаций, которые можно использовать каждому, кто пришел к пониманию, что деньги должны и могут работать, а также приносить их владельцу пассивный доход.

В этой статье были заданы такие вопросы:


Как правильно составить финансовый план человеку, который стремится упорядочить собственные финансы и выгодно инвестировать излишек? (возраст – 20-35 лет, доход - $1500-$2000) Какие финансовые инструменты для этого стоит задействовать? Как безболезненно перейти от стиля жизни «сколько получил – столько потратил» к финансовому планированию?

Как правильно составить финансовый план человеку, который хочет в этом году оформить крупный кредит (квартира, дача, автомобиль)? (возраст – 25-40 лет, доход - $1500-$2000) На какой период лучше оформлять кредит, учитывая нынешнюю ситуацию: уровень инфляции, курсовые колебания (осень? Зима? Весна?) Стоит ли копить на первый взнос? Каким путем это делать?

Как правильно составить финансовый план человеку, который решил с этого года озаботиться пенсионным накоплением? (возраст 20-45 лет, доход – $1500-$2000) Какие финансовые инструменты помогут решить эту проблему? Что лучше: выбрать что-то одно (НПФ, страховая компания, депозит в банке) или в определенном сочетании обзавестись и депозитом, и страховкой, и счетом в НПФ?

Какие есть варианты составления финансового плана?

Рекомендации:
Как правильно составить финансовый план человеку, который стремится упорядочить собственные финансы и выгодно инвестировать излишек? (возраст – 20-35 лет, доход - $1500-$2000) Какие финансовые инструменты для этого стоит задействовать? Как безболезненно перейти от стиля жизни «сколько получил – столько потратил» к финансовому планированию?



При составлении финансового плана, одними из основных критериев являются цели человека и сумма, которую человек может периодически инвестировать. Если нет целей и нет желания их реализовать, то никакой финансовый план в данном случае не понадобится. Какие основные цели следует учитывать при разработке личного финансового плана:

- в каком возрасте человек собирается уйти на заслуженный отдых (пенсия)?

- какой доход при этом он хочет иметь?

- нужны ли ему накопления на обучение детей? Если да, то сколько, и к какому сроку?

- другие цели: покупка авто, квартиры, отпуск и др.

Исходя из этих целей и определяется, на какой срок будет рассчитан личный финансовый план. По нашему примеру, если человек планирует уйти на пенсию в возрасте 55 лет, то план будет рассчитываться на 20-35лет.

Перед составлением личного финансового плана (далее ЛФП), важно знать имеет ли этот человек план финансовой защиты, который включает в себя три пункта:

1. Есть ли у него сейчас накопления на будущее?

2. Есть ли у него и его близких защита от форс-мажоров - полис страхования жизни?

3. Есть ли у него финансовый резерв на случай непредвиденных обстоятельств (увольнение, болезнь, смена работы), который должен равняться 3-х - 6-ти месячным расходам семьи?

Инвестирование в финансовые инструменты, которые закрывают эти три пункта финансовой защиты, подразумевается как безрисковое (минимальный риск).

Только если эти пункты плана финансовой защиты закрыты, можно приступать к составлению плана инвестирования. Какие финансовые инструменты рекомендуется использовать для закрытия этих пунктов:

1. Накопления на будущее – здесь используются страховые компании, негосударственные пенсионные фонды;

2. Защита от форс-мажоров – полис страхования. Это может быть программа накопительного страхования, которая закрывает и первый пункт (накопление на будущее), и рисковое страхование (без накопления);

3. Финансовый резерв на случай непредвиденных обстоятельств, который должен равняться 3-6-ти месячным расходам семьи – депозит в банке с условием досрочного снятия и пополнения без потери процентов. Это может быть депозит в любом банке, входящим в фонд гарантированных вкладов. Сумма на таком депозите не должна превышать 150000грн. (максимальная сумма по фонду гарантированных вкладов).

По нашему примеру, если человек получает доход $1500-$2000, а расходует $1300 - $1800, то рекомендованная сумма на таком депозите будет $3900-$7800 ($1300 расход в месяц), $5400 - $10800 ($1800 расход в месяц).

Далее, определяем, какую сумму человек может инвестировать на сегодняшний день? Здесь исходим из его привычки сохранять деньги. Если до этого все деньги, которые он зарабатывал, тратил, то рекомендую начать с сохранения 10% от суммы дохода. 90% дохода, который человек оставит на расходы, не повлияют на комфорт его жизни. В нашем примере, можно рассматривать сумму для сохранения себе - $150-$200 в месяц. Эту сумму рекомендую сразу, после получения дохода, сохранять на депозите, с условием досрочного снятия и пополнения без потери процентов, который также может являться и резервным фондом. Далее, по мере накопления ежемесячных сумм ($150-$200) на депозите, в плане рассчитываем инвестиции этих сумм. Периодичность инвестирования при заданных суммах рекомендую 1 раз в полгода, т.е при накоплении $900 - $1200 на депозите. Подразумевая при этом, что резервный фонд 3-6-ти мес. расходов является неприкосновенным и остается на депозите. Инвестируется только та сумма, которая накопилась за период сохранения. При этом, финансовыми инструментами для инвестиций могут быть те, которые подходят для данного человека. Одним из важных пунктов, при составлении ЛФП человеку, является определение его типа инвестора. Есть три основных вида инвестиционных инструментов: консервативные, умеренные, агрессивные.

Консервативные – финансовые инструменты, с гарантиями сохранения капитала и гарантированной доходностью (4-8% годовых) от финансового института с рейтингом финансовой надежности не ниже А. Украина имеет на сегодня рейтинг В от международных рейтинговых организаций. Соответственно, ни один финансовый институт, который находится на Украине, не может считаться консервативным. Здесь можно рассматривать консервативные инструменты только по внутристрановому рейтингу. На Украине, на сегодня, это страховые компании, банки с иностранным акционером, рейтинг которого по международной шкале не ниже А.

Умеренные – финансовые инструменты, без гарантии сохранения капитала, доходность которых в среднем 10-20% годовых, но временами может быть минусовой. Это ПИФы со сбалансированной стратегией инвестирования, украинские банки (входящие в ФГВ), украинские страховые компании, украинские НПФ, облигации.

Агрессивные – финансовые инструменты, без гарантии сохранения капитала, доходность которых может быть 30 – 50% годовых, но может быть и минус 30-50%. Это ПИФы акций «голубых фишек», индексные ПИФы, ПИФы акций 2-3-го эшелонов, акции, земля, недвижимость, бизнес.

Человек определяет свою стратегию инвестирования, согласно которой он и осуществляет дальнейшие инвестиции. При определении стратегии, я рекомендую долю в консервативных инструментах привязывать к возрасту человека. В данном примере это 20-35% от общего инвестируемого капитала. Остальные 65-80% можно распределить исходя из отношения человека к рискам. Например: 20% - консервативные, с дальнейшим увеличением доли в этих инструментах, 50% - умеренные, 30% - агрессивные. 20%-30% капитала в консервативных инструментах, даже в периоды значительных колебаний на рынках, всегда обеспечат сохранность и доходность части капитала.

Как правильно составить финансовый план человеку, который хочет в этом году оформить крупный кредит (квартира, дача, автомобиль)? (возраст – 25-40 лет, доход - $1500-$2000) На какой период лучше оформлять кредит, учитывая нынешнюю ситуацию: уровень инфляции, курсовые колебания (осень? Зима? Весна?) Стоит ли копить на первый взнос? Каким путем это делать?

Как уже говорилось выше, финансовый план рассчитывается исходя из целей клиента и инвестируемой суммы. Перед тем как брать кредит, следует ответить на вопрос: кто и за счет чего будет этот кредит погашать? В нашем примере, если человек сохраняет $150-$200 в месяц, а оформление кредита подразумевает последующие выплаты в сумме $250-$300 ежемесячно, то следует рассчитать – какие статьи расходов человек планирует сократить, чтобы выплачивать кредит? Я в этом случае рекомендую следующее – проанализировать свои расходы, определить сумму для инвестиций, с комфортом для жизни(10-25% от дохода) и начать накопления по вышеперечисленным методикам (депозит с условием досрочного снятия и пополнения). Автомобиль я рекомендую покупать без привлечения кредита, а за счет накопленных средств. В этом случае не могу не упомянуть расчет стоимости авто по Б. Шеферу (известный финансовый консультант) – стоимость автомобиля должна равняться 2-м месячным доходам человека. В данном примере – это $3.000 - $4.000. Хочешь авто подороже, задай себе вопрос: как увеличить свой доход?

Что касается дачи и квартиры? Учитывая цены на недвижимость, понятно, что здесь необходимо будет взять кредит. При расчете кредита и стоимости жилья, я рекомендую, чтобы оплата по кредиту не превышала 15-20% общих расходов семьи. В нашем примере - $300 - $400 в месяц. Эмоции после покупки быстро проходит, а кредит остается. Если оплата по кредиту значительно выше 20% общих расходов, то качество жизни тускнеет на 20-30лет (средний срок ипотечного кредита).

Чтобы обезопасить себя от значительных валютных колебаний, то я рекомендую на сегодня брать кредит в гривнах, опять же следуя вышеперечисленным правилам расчета стоимости. Первый взнос на приобретение квартиры, дачи необходим: во-первых, в связи с ужесточением кредитной политики банками;

во-вторых – чем больше взнос, тем меньше сумма кредита и, соответственно оплата за него. Сумма для покупки недвижимости, автомобиля, других плановых расходов, в ЛФП подразумевается на депозите. Если горизонт данных покупок более 3-х лет, можно рассматривать ПИФы. По нашему примеру: человек закрыл все три пункта плана финансовой защиты: создает накопление на будущее, имеет полис страхования жизни, создал резерв 3-6-ти месячных расходов, в месяц сохраняет - $300-$400. Часть этой суммы я рекомендую сохранять себе постоянно, например $50-$100. Остальные $250-$300 он накапливает на депозите, с условием досрочного снятия и пополнения без потери %. Через 12 месяцев у него накопится - $3000 - $3600. Если у него цель купить авто, то еще через 12 месяцев он сможет его приобрести без переплаты процентов и за деньги сразу. Параллельно при этом у него есть финансовый резерв, и он осуществляет накопления на будущее, т.е. он всегда при деньгах. Эта, казалось бы, незначительная тонкость (внутреннее состояние человека) играет очень важную роль в его дальнейшем росте, как материальном, так и внутреннем. То же самое касается недвижимости, накопив на первый взнос на депозите (если цель покупки в ближайшие 3 года), снимаешь сумму – это в р-не $12000 - $13000 за три года и осуществляешь первый взнос (обычно 15-20% от общей стоимости - $80000 (цена далеко не киевской квартиры)). Если цель покупки более 3-х лет, в нашем примере по – другому не получится, то для накопления первого взноса можно смело рассматривать ПИФы, которые в долгосрочном периоде могут принести доходность больше чем банковский депозит. При осуществлении всех этих покупок следует понимать, что финансовый резерв, накопления на будущее являются неприкосновенными и их нельзя рассматривать для осуществления этих целей.

Как правильно составить финансовый план человеку, который решил с этого года озаботиться пенсионным накоплением? (возраст 20-45 лет, доход – $1500-$2000) Какие финансовые инструменты помогут решить эту проблему? Что лучше: выбрать что-то одно (НПФ, страховая компания, депозит в банке) или в определенном сочетании обзавестись и депозитом, и страховкой, и счетом в НПФ?

Как уже говорилось выше, накопления на будущее подразумеваются в финансовые инструменты с минимальным риском. В нашем примере очень хорошая ситуация: человек решил с этого года озаботиться пенсионным накоплением и его возраст (20-45лет) позволяет небольшими суммами, но за счет большого кол-ва времени создать себе достаточный капитал. Проблему пенсионных накоплений решают в основном 2 финансовых института: страховые компании, негосударственные пенсионные фонды. Как я уже говорил, на сегодня они не могут рассматриваться как консервативные, так как Украина не имеет соответствующего рейтинга. Но, учитывая, что возможность инвестировать на сегодня украинцам в консервативные инструменты за рубежом без лицензии НБУ невозможно, рассмотрим, что можно использовать в этих условиях. Из всего кол-ва СК по страхованию жизни (более 70-ти на 01.10.10), около 10-ти являются компаниями с иностранным акционером. В данном случае можно рассмотреть внутристрановой рейтинг финансовой надежности компании (не ниже А по национальной шкале), рейтинг иностранного акционера (не ниже А по международной шкале), узнать опыт работы компании-акционера на международном рынке (у солидных компаний это более 50-ти лет). Выбрав компанию, определяем сумму, которую человек будет сохранять на долгосрочный период. В нашем примере: человек сохраняет $300 - $400 в месяц, исходя из возраста, определяем % в консервативных инструментах – 20%-45%. Соответственно, получится - $60 - $180 в месяц в консервативные инструменты. Что в зависимости от возраста составит - $30000 без учета процентов. На самом деле, в зависимости от срока сумма может быть на 70%-150% больше, за счет сложных процентов. НПФ для данных инвестиций я пока не рассматриваю, так как Украина не имеет еще достаточный срок и уровень финансовой надежности, для долгосрочного инвестирования. Не исключено, что в случае создания НПФ опытным, международным финансовым институтом с рейтингом не ниже А по международной шкале и изменение рейтинга Украины в большую сторону можно смело рассматривать также и этот инструмент для пенсионного обеспечения. Депозит в банке я не рекомендую рассматривать для долгосрочных инвестиций, а тем более для пенсионных накоплений. Роль депозитов мы с вами рассмотрели выше – финансовый резерв и первичное накопление для дальнейших инвестиций. На сегодня банки привлекательны еще тем, что это на Украине пока единственный инструмент, для создания капитала в разных валютах, не считая конечно тумбочку (шутка). И конечно, личный финансовый план покажет, сможет ли человек получать тот доход, который он указал, при тех суммах для инвестиций, которые на сегодня он может осуществлять.

Какие есть варианты составления финансового плана?

Есть 2 вида составления финансовых планов: обычный и целевой.

- обычный ЛФП, который разрабатывается на основе тех возможностей, которые есть у человека на сегодняшний день. Анализируется финансовое состояние человека, даются рекомендации. Этот план показывает, что человек достигнет, в каких сроках, куда и когда инвестировать, насколько достижимы цели человека при заданных суммах для инвестиций.

- целевой ЛФП. Этот план разрабатывается, исходя из целей человека: какую недвижимость хочет иметь, какой размер пенсии, какая сумма, необходима на образование детей, на отдых. В данном случае консультант получает информацию о целях и информацию, о текущих возможностях человека. План показывает, сколько нужно инвестировать, в какие сроки, в какие финансовые инструменты, чтобы достичь желаемого результата. В данном случае нет подробного анализа текущей финансовой ситуации клиента.